Esta é uma questão desde há muito tempo pertinente que muitos dos investidores têm em mente.
Está comprovado historicamente que o investimento imobiliário, é o investimento mais seguro, com valorização constante a longo prazo, com retorno moderado, mas constante. Nunca num período médio de tempo um imóvel perdeu valor.
Que tipo de clientes procuram um ou outro? Diria que no mercado financeiro os investidores são mais agressivos, procuram ganhos maiores e rapidamente são mais suscetíveis ao risco. Contrariamente ao mercado imobiliário que procura investimentos mais certos e consistentes, mas a verdade é que também neste se consegue o mesmo tipo de ganhos.
O mercado imobiliário é claramente uma alternativa aos depósitos a prazo sem rentabilidade, e com a inflação o dinheiro ainda vai perdendo valor.
Então o que fazer, para os mais céticos, ao dinheiro no banco?
Se eu tivesse 100.000€ o que faria?
– Banco
– Imóveis
– Ações
Se eu tivesse 500.000€ o que faria?
– Banco
– Imóveis
– Ações
E se tivesse 1.000.000€?
Se perguntar a 1000 pessoas o que fazia com 1 milhão, se lhe saísse este prémio, provavelmente 999 delas tinham um ilimitado número de planos de como “dar cabo” dele num instante, gastando-o em carros, viagens, etc. E daqui a poucos anos tinham o mesmo ou menos do que aquilo que têm agora.
Veja se consegue ter uma resposta a esta questão no final deste artigo.
Rentabilidade vs Estabilidade
O mercado financeiro tenta adivinhar com as notícias, o que comprar, quando comprar e quando vender.
No mercado imobiliário basta, em princípio recorrer a um bom agente imobiliário, que o ajudará a escolher um bom investimento: a que preço comprar, por quanto se vende, retirar o valor da comissão, obras e impostos e perceber o ganho. Aqui o segredo é a rotação, vender ainda em obra e focar no próximo, em vez de ficar parado, à espera para vender, por querer ganhar um pouco mais. Isto para os investidores que querem ganhos imediatos.
Para os que querem ganhos a médio e longo prazo, no mercado financeiro procuram grandes empresas, para daí tirar em dividendos e com o tempo as valorizações das ações. No Mercado Imobiliário, a rentabilidade com o arrendamento e com o tempo de valorização do imóvel os ganhos e as rentabilidades podem ser semelhantes.
Segurança
Numa situação de crise, o mercado imobiliário é mais lento a reagir, quer em subida, quer em descida, raramente acontece valorização ou desvalorização a mais de 1% ao mês dando assim tempo e espaço para reagir. Enquanto no mercado financeiro, os ganhos e as perdas podem ser bruscas. No mercado imobiliário, podemos investir mais cautelosamente e com maior segurança. No mercado financeiro, esta leitura não é fácil, muitos são os que tentam adivinhar as tendências, seguindo as notícias existentes, mas muitos são os fatores que não controlam, vemos isso na dificuldade que os gestores têm. Se nem os próprios gestores das empresas controlam isso, muito menos quem está de fora.
Então percebemos as vantagens e desvantagens:
Mercado Financeiro
- A venda pode ser imediata
- A queda pode ser muito brusca, com grandes perdas. Muitas vezes os investidores evitam vender a perder há espera de um melhor momento, e acabam por perder ainda mais, porque nem sempre algumas destas empresas recuperam.
- Se precisar de se capitalizar rapidamente faz uma venda rápida.
- Perda dos juros ou dos dividendos
- Pode não ser o melhor momento
- Ter de vender no momento menos bom
- Complexidade do mercado
Mercado Imobiliário
- A venda pode demorar um pouco mais se estiver arrendado
- O valor do imóvel é lento a reagir
- Se precisar de ganhos imediatos pode vender abaixo do preço de mercado e ainda assim obter um retorno superior em relação ao valor que comprou
- No mercado de arrendamento o inclino não pagar
- Mau uso do imóvel
- Despesas extras do condomínio
A minha opinião pessoal:
Para quem não é especialista, e não tem todo o tempo do mundo para dedicar a isto, diria que a opção menos arriscada, talvez a mais ponderada, é o mercado imobiliário. Mais seguro, mais constante, menos volátil.
O segredo aqui é a escolha do parceiro certo. Escolha um agente imobiliário com muita experiência e resultados, nomeadamente com investidores. Que o aconselhe:
- Em que zona comprar, que tipologia, qual o preço correto, o que fazer no imóvel para estimular a venda, valor de obra, valor de venda, e o que vai fazer na venda (rede imobiliária, partilha, estudo de mercado, plano de marketing, etc..);
- No arrendamento a escolha do inclino certo, não só para que cumpra financeiramente, mas também que estime o imóvel.
No mercado financeiro é mais difícil, ou somos mais conservadores, e aí tiramos pouca rentabilidade ou a volatilidade é de difícil gestão, aqui aconselho fundos, ETF’s, etc.. de ações globais, porque de ações individuais é difícil de prever. Não mexer, nem tentar adivinhar qual é o melhor momento, é comprar em momentos aleatórios e deixar ficar mesmo que esteja a perder momentaneamente, com o tempo acabará por crescer, pelo menos tem sido assim em períodos de 10 anos.
Todavia, como sempre ouvimos dizer, o segredo é não pôr os ovos todos no mesmo cesto e diversificar o investimento.
Tem alguma poupança e gostaria de a ver crescer, duplicar, com tempo e em segurança?
Fale comigo, estou ao seu dispor.
Equipa José Carlos Nunes
